نموذج فاما وفرينش لاختبار العوامل الثلاث لأداء المحافظ التقليدية في بورصة ماليزيا.
DOI:
https://doi.org/10.37376/deb.v40i2.3782الملخص
يكمن الهدف الرئيسي من هذا البحث في اختبار ما إذا كانت العوامل الثلاث لنموذج فاما وفرينش (1993) تشرح بشكل كاف أداء المحافظ الفرعية التقليدية المقسمة بحسب القيمة السوقية ونظيراتها المتوافقة مع الشريعة الإسلامية في بورصة ماليزيا خلال فترة من 1 ديسمبر 2005 إلى 30 نوفمبر 2017. تم إجراء الاختبار من خلال تحليل الانحدار لفائض العوائد الشهرية للمحافظ الفرعية التقليدية والمحافظ الفرعية المتوافقة مع الشريعة الإسلامية على العائدات الشهرية للعوامل الثلاث لفاما وفريتش (1993)، وهما علاوة مخاطر السوق، علاوة مخاطرة المحافظ صغيرة الحجم، وعلاوة مخاطر القيمة. وقد كشفت النتائج أن العوامل الثلاث لفاما وفرينش (1993) يمكن أن تفسر بشكل كبير أداء المحافظ الأربعة التقليدية المقسمة بحسب القيمة السوقية ونظيراتها المتوافقة مع الشريعة الإسلامية.
التنزيلات
التنزيلات
منشور
كيفية الاقتباس
إصدار
القسم
الرخصة
الحقوق الفكرية (c) 2023 دراسات في الاقتصاد والتجارة
هذا العمل مرخص بموجب Creative Commons Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 International License.
